云集发布2020年Q2财报盈利2010万商城营收劲增2013%

8月25日,基于社交驱动的会员电商平台云集(NASDAQ:YJ)发布了2020年第二季度未经审计的财务报告。

得益于对差异化供应链的专注打造,2020年第二季度,按照非通用会计准则的统计口径,云集调整后的净盈利达2010万元人民币,连续三个季度实现盈利,平台长期健康发展的张力开始显现。

“商城业务的销售额持续增长,以及与优质新兴品牌建立合作关系,并推出更多具有吸引力的自有品牌在云集及其他平台销售,为公司业绩的长期增长打下基础。”云集董事长兼CEO肖尚略表示,“在第二季度,我们通过差异化的供应链和独特的价值主张来吸引更多样的合作伙伴,并为自有品牌、新兴品牌和合资品牌的产品,拓展线上+线下的综合性销售渠道。”

消费复苏成为后疫情时代的社会大事,今年315晚会主题是“凝聚力量、共筑美好”,凝聚政府、企业、社会和每一位消费者的力量,用法治的力量构筑良好的经济生态,保民生,促消费,因此晚会积极关注新产业、新业态和新消费模式,“它们在不断拉动消费,增强中国经济长期向好新动能的同时,也需要构筑更为公平、阳光、完善的市场环境,让生活更加美好。”

“疫情不会很快结束,而且可能仍会反复。人们在互联网医疗平台的活跃有所下降可以理解,但总体而言会比疫情之前好。”医学新媒体医学界创始人陈奇锐对《中国企业家》表示。

在新冠疫情期间,互联网医疗行业也迎来了多重政策红利。艾媒咨询行业分析师刘蕾蕾对《中国企业家》表示,中国传统医疗健康行业供需不对称的问题由来已久。疫情是一个助推器,政策和市场迎来共振,带动互联网医疗高速增长。

具体而言,平安医疗生态圈将聚焦三大方向:一是横向打通,从用户端出发抓住用户流量,从支付端长臂管理机构,并赋能服务方,实现价值最大化;二是纵向打通,通过服务政府,撬动医院、医生、医药核心资源,并借助科技抓手,赋能生态圈成员,建立竞争壁垒;三是(内部医疗机构)与平安金融主业在获客、提升客户粘性、提高客均价值等方面产生协同价值。

9月23日,平安好医生宣布推出重磅子品牌“平安医家”。平安好医生称,该子品牌是伴随战略和产品的双重升级而推出的,包含医生之家、家庭医生、私家医生三个含义。

这很大程度上得益于新冠疫情的暴发,和相关利好政策的推出。

几年后,互联网消费环境变得更健康更成熟更规范,这次315晚会上,互联网品牌占比很小,反而是传统行业的品牌占据最多席位,一定程度说明互联网驱动的新消费已成为社会基础设施,不再被重点关照。疫情期间,互联网也呈现出对消费的强劲拉动力,以及与线下高度的互补性。相信在后疫情时代,互联网对于消费复苏会贡献更多力量。

对于 “9月11日平安好医生APP需更名或下架”的消息,好医生药业的一位法务人员向《中国企业家》表示,这不是来自法院判决书,而是好医生药业向成都中院申请强制执行生效判决后,成都中院给平安健康执行生效判决的最后期限。

当时,外界猜测,“平安系”高管接管平安好医生,下一步或将平安集团的医疗版图进一步打通、融合,甚至不排除拆分重组的可能,但猜测一直未能落地。

平安好医生的2020年中期业绩显示,该公司收入27.47亿元,净亏损同比收窄22.1%至21.32亿元。在平安好医生的四大业务板块(在线医疗、消费型医疗、健康商城、健康管理和互动)中,在线医疗业务收入6.95亿元,同比增长106.8%,在四大业务板块中增速第一。

“‘平安医家’子品牌的推出,或与好医生药业的商标诉讼有关。”中国社科院公共政策研究中心特约研究员贺滨教授向《中国企业家》表示。他也认为,即使平安健康没有这个诉讼,从经营角度看,其推出子品牌的可能性也会存在。

根据财报,2020年第二季度,云集商城业务收入为人民币1.596亿元人民币(合2260万美元),而2019年同期为5300万元人民币,增长201.3%。这意味着,商城以122.7%的GMV同比增长带来了201.3%的营收增长,商城业务的营收能力显著提升。

连续三个季度盈利,差异化发展成效显著

作为平安集团医疗生态圈的重要一环,平安健康成立于2014年8月。2016年,该公司完成5亿美元A轮融资,估值30亿美元,同时刷新了全球范围内互联网医疗初创企业单笔最大融资及A轮最高估值两项纪录。

平安集团在1988年成立后,在医疗健康领域分三个阶段,布局了20多年,才打下了今天的医疗健康版图。

这里有一个小细节很有意思。嗨学网在微博表态:“针对315晚会报道的嗨学退费难问题,嗨学高度重视,对此,嗨学于第一时间成立特别工作组,对相关事件展开调查,并将及时向社会公众通报进展。”态度看上去很好,然而却禁止网友评论。

有3.4亿注册用户的平安好医生目前是中国最大的线上医疗健康平台。但陈心颖在会上也披露了一组数据,“在过去3—4年当中,平安好医生35%的新客户都是来自于平安集团5.6亿的医疗生态圈的用户,有15%-20%新客户来自(平安集团)生态圈客群。”

本次315晚会后最先对外表态的是趣头条与嗨学网,此后才是汉堡王、五菱通用汽车,截至发稿万科仍未表态,我认为这样的时间差一个是反应出互联网企业的应急反应能力更强,以及与对公众沟通更重视,互联网企业往往采取扁平化管理形式,对各种事件响应都会更加迅速,而不像一些传统巨头或者说跨国企业要层层授权。另一个则是互联网企业更善于应用互联网平台去与公众沟通,比如嗨学网、趣头条第一时间都在微博表态,再被媒体报道推送,微博是企业与公众沟通与公共发声的第一平台。

第二:互联网企业反映相对快一些,更加重视与公众的沟通,这一点值得传统品牌学习。

据新思界产业研究中心发布的《2020-2024年中国在线医疗市场可行性研究报告》显示,2011年~2018年,我国在线医疗市场规模年均复合增长率为36.1%,2019年达到632亿元。2020年,在新冠疫情的作用下,预计我国在线医疗市场规模增速还将达到45%以上。

正如云集CFO陈晨在财报中所指出:“在2020年第二季度,云集继续聚焦商城业务的增长和会员制度的完善。正如所预期的,我们在此期间对这些总体目标的承诺,影响了我们的主要业绩。尽管有许多电商同行提供补贴来促进销售,但我们还是决定放弃这种短期举措,而是聚焦我们的长期增长计划和有效的成本控制。”

对于平安内部的医疗生态圈将如何开展合作,方蔚豪是这样表示的,“内部的生态圈合作会带来更多的应用场景。如平安的医疗租赁公司,在过去几年积累了3400多家客户,大部分都是公立医院,它们下一步希望开放和互联网化。(平安好医生)可以和这些医院共建互联网医院,帮它线上化,同时为线上病人提供诊前、诊后的服务。”

邓勇认为,若品牌更名,平安健康在短期内将面临阵痛,因新商标的显著性降低,将导致公司的运营推广成本增加。但贺滨也表示,平安健康获取客户的主要渠道来自平安集团内部。即使发生品牌置换,对平安健康的影响相对也不大。

平安健康方面提出,好医生药业的商标是第5类,平安使用的是第35类、44类的“平安好医生及图”注册商标,与其不相同不近似,不会出现混淆误认,不构成侵权。

被点名的品牌全都跟民生息息相关:海参、汉堡王均属于食品;问题毛巾属于日用品;新车变速箱故障的五菱属于汽车;“惊”装修的万科属于房产;套路推销的可诺丹婷美容院属于生活服务;广告出问题的趣头条属于资讯内容服务;退费难的嗨学网属于在线教育;手机窃贼插件关系到隐私安全,覆盖人们“吃穿住行用”方方面面,且不少都关系到消费升级。

截至第二季度末,云集已经以自有、合资等形式,推出了覆盖美妆个护、居家生活、快消等领域的爆款商品,差异化供应链矩阵雏形初显,为云集连续三季度盈利提供重要驱动力。差异化供应链也成为云集制胜未来最可依仗的利器,让未来更具有想象空间。

王涛的接任者,正是方蔚豪。此前方蔚豪已在平安内部分管了众多业务:平安国际融资租赁、平安医保科技、平安财险等。其中,平安医保科技是平安集团全资子公司中的另一家独角兽,在2018年一度传出将赴港IPO。

“就商标法而言,‘好医生’‘好大夫’这类包含通用名且直接表示商品质量的商标注册,是有一些争议的。但知识产权诉讼相对复杂,所谓驰名商标的认定与特权,也会受到很多因素的影响。因此,这类商标纠纷的最终结果不确定性很大。”贺滨称。

9月22日,平安集团首次全面披露公司的医疗生态圈战略。在当天的投资者开放日活动上,作为平安好医生临时董事会主席兼CEO的方蔚豪表示,“我们打造这个医疗生态圈,是要和(平安)内部的其他医疗业态和医疗主体一起来合作。”

平安好医生,原名平安健康管家,是平安健康医疗科技有限公司旗下的在线健康咨询及健康管理APP。

5月初,云集联合重庆百亚推出的“U-NURSE”卫生巾首发上架,18分钟销量突破1万盒,不到2小时销量破5万盒,不到4小时现货售罄;6月5日,云集和众上集团成立的合资公司“华集”新推出的洗护产品“花果里(BODY IN JOY)”,当日爆卖超2.5万瓶并在登上云集“沐浴露实时热销榜”第一;7月中,云集和神州良品推出的、主打新鲜的“鲜无双”鸡蛋上市开卖。这些动作,体现了云集在差异化供应链支撑下,通过对用户需求的精准洞察,批量化制造爆款的差异化竞争力。

对此,陈心颖也表示:“这三个方向是有协同的:流量的协同、产品的协同、服务的协同。”

今年以来,平安好医生的市值一路飙升。8月初,平安好医生的股价创下新高,市值达到1400亿港元。

好医生药业和平安好医生的商标纠纷案,已持续2年多。

在陈奇锐看来,对面向消费者的互联网医疗平台而言,医药电商是最清晰的盈利模式。但在医药电商关键的仓储物流和配送采购环节上,出自传统保险公司体系的平安好医生,离拥有互联网和电商基因的京东健康、阿里健康还有较大差距。

在持续推动业务转型的同时,云集也根据市场动向不断进行创新。比如,针对用户全场景化新需求,云集以直播为抓手,充分挖掘会员作为社交中枢差异化竞争力,以会员为主体打造了独具特色的素人直播。借助会员与周边人群的高信任、强链接,单场直播观看人次可达10万以上、单场直播带货超百万元。

财报显示,2020年第二季度,云集GMV为人民币78亿(合11亿美元),实现总营收人民币14.869亿元(合2.105亿美元)。2020年第二季度,与商城业务相关的GMV为49亿元人民币(约合7亿美元),而2019年同期为22亿元人民币,同比增长122.7%。

在公共法律服务方面,司法部将推动实现刑事案件律师辩护工作全覆盖,重点做好农民工、未成年人等法律援助工作。完善调解制度机制,大力加强司法所工作,深入推进法治乡村建设。研究制定法律职业资格管理办法,推动落实法律职业人员统一职前培训制度,加快推进法律职业资格制度建设。加大全民普法工作力度,将民法典作为“八五”普法工作的重要内容,实行普法责任清单制度。

在几个月前,平安好医生刚经历了一轮高管大换血。这场换血,“阿里系”高管悉数退出,“平安系”高管接任。

对于一家千亿市值的公司而言,失去或更换其品牌名意味着什么?

有意思的是,9月11日,有媒体报道称,平安好医生APP的开发方——平安健康互联网股份有限公司(简称“平安健康”)被判侵权好医生药业集团有限公司(简称“好医生药业”)的“好医生”商标。

近期,“旺旺”与“淘宝旺旺”,“拍客”与“新浪拍客”,“头条”与“UC头条”这些商标都发生了法律纠纷。

王涛任职期间试图保持“独立姿态”的平安好医生,却从未能够脱离平安集团的内部供给。而接任后的方蔚豪则会进一步加强平安集团的内部合作。

同时,云集营业成本从2019年同期的23.831亿元人民币下降至10.537亿元人民币,同比下降55.8%。营业费用总额从2019年同期的人民币7.929亿元下降38.6%,至人民币4.866亿元(合6890万美元)。

这些年上过315的互联网知名品牌不胜枚举,最让人印象深刻的是2016年的315晚会,当年12个案例:饿了么外卖、车易拍二手车、跨境电商、假牙、红参、食用油等食品药品、道有道恶意扣费、电烤箱、刷单帝国、刷信誉、二维码欺诈、免费WIFI…其中除了假牙、红参、食品和电烤箱之外,几乎都与互联网有关系。

然而品牌不应该只关注销量这样的数据,如果只看销量就没品牌什么事了,品牌建设本就是滴水穿石的,说到底做品牌做的是人心,得到人心要日积月累,失去人心却是分分钟的事情,上315晚会对品牌美誉度损伤非常巨大。就算消费者因为利益绑定、习惯使然、没有选择等原因继续不得不使用你的产品与服务,但如果你不再占据人心,恐怕失去消费者,最终失去市场,也只是时间问题。

随后,平安好医生向《中国企业家》回应:关于平安好医生的商标纠纷案件,公司正在向上一级人民法院提请复议重审程序。“我们充分尊重法院已生效判决,并持续与相关法院沟通判决执行事宜,APP不会下架。”

事实上,平安好医生的收入来源有四成来自平安集团。2019年,平安体系内的平安寿险、平安产险、平安健康险、平安银行和平安普惠,合计为平安好医生贡献收入近20亿元,占总收入的比例约为39.7%。

我发现不止一家企业/明星早遭遇负面后,对外发声时会“禁止评论”,或者在公众号下只筛选“正面评论”。我认为这样的小心思,不只是不会杜绝公众差评,然而会造成舆情反弹,人们在你账号下不能评论,在别的地方会加倍奉还,这样做的唯一价值恐怕就是眼不见心不烦,自欺欺人。此时此刻,100%坦诚沟通比什么都重要。

2020年4月,平安好医生的港股市值首次达到千亿。截止到9月25日收盘,平安好医生股价约106港元,市值约1130亿港元。

“我们意识到,社交分享在社交电商交易中的作用愈加重要,因此决定投入更多资源用于提升服务经理的用户沟通技能。用户对我们日益完善的产品购买体验反馈良好,我们希望未来在这方面继续取得进展。”肖尚略指出:“着眼未来,我们相信,我们在供应链、独特产品供应和社交属性等方面的竞争优势,已使我们很好地扩大了护城河并推动业务进入一个新的增长周期。”

第三:观众的记忆或许不会超过24小时,然而社会一定会给予负面对应的“回报”。

越来越多的竞争对手在加入互联网医疗赛道。9月10日,春雨医生宣布完成由搜狗科技领投,华新、华锦基金跟投的E轮融资。而微医在2018年就完成了5亿美元Pre-IPO融资,估值达到55亿美元。此外,丁香园、好大夫、医联、企鹅杏仁都已进入互联网医疗独角兽的阵营。

9月28日,由北京大学国际知识产权研究中心主办的“网络新业态下商标保护论坛”上,中国知识产权法学研究会副会长李顺德阐述了“驰名商标”跨类保护的历史由来,直言在实际应用中,驰名商标的跨类保护与反垄断之间的边界问题,应该引起重视,避免造成公共资源的垄断。“驰名商标,绝不应该是无限制的跨类、跨界保护。”

在上述论坛上,中山大学知识产权研究中心主任、中国知识产权法学研究会副会长李扬以这一案例分析称,四川“好医生”重点在于“药”,是一个以医药制造为核心的企业;而“平安好医生”重点在于线上诊疗服务,是一个以互联网医疗APP为核心的医疗健康服务平台。“商标的近似认定,核心还是区别性。比如,三个字和五个字,展示给公众的形象就完全不同。”中国知识产权法学研究会会长刘春田这样认为,商标的近似认定要注重彼此的区别。

据了解,未来平安集团将从政府、用户、服务方、支付方、科技等5个方面发力构建医疗生态闭环。

2017年后,平安改变了在医疗领域的投资策略。“3年前开始,我们就想要打通患者、医疗机构和支付方的工作,在过去几年中我们在思考如何使用科技技术,能和政府、医疗机构合作,并赋能医生。”陈心颖表示。

具体来说,从1996年开始,平安集团大力发展的是医疗保险业务;直到2012年,平安创投成立,随后投资了不少医疗健康领域的公司。在2014年和2016年,又分别成立了平安健康和平安医保科技,后逐步发展成为医疗行业的两家独角兽。

此时的方蔚豪,不仅是平安好医生的董事会主席,同时身兼平安医保科技联席董事长兼CEO。而平安医保科技旗下,还有一家医疗租赁公司和一家健康检验公司。

立足当下,筹谋未来,以差异化供应链打造为核心,以价值驱动吸引用户,同时以自身优势参与“双循环”新格局的发展,云集将携手供应商、用户为投资者勾画更精彩的未来。

针对315晚会,成熟的企业都有至少一套应急预案,万一被点名应该如何表态、如何应对,但凡有个公关部或者公关岗位的公司,都清楚应该如何去处置,一般来说都是“道歉、彻查、整改”三部曲。

但此时的平安好医生,还面临另一重烦恼。

在商城业务持续迅猛发展的势头下,云集有效地控制了运营成本,降本增效实现了常态化,这也成为云集连续三季度盈利不可忽视的因素。

今年5月15日,平安好医生发布公告称,平安好医生董事会主席兼CEO王涛离职,公司董秘、首席运营官(COO)、首席产品官(CPO)、首席技术官(CTO)等管理层也由平安集团指派的新管理层接任。上述被免职的主要管理层都来自“阿里系”。

更深层次地看,上315晚会,会引发监管部门采取新的整治措施,会吸引媒体蜂拥而至展开系列深挖报道,甚至会动摇投资者对企业的信心,比如本次登陆315晚会的趣头条,被点名后股价就一度重挫超过10%,市值缩水超过1亿美元。

平安健康向上一级人民法院提请复议重审程序的进展如何?9月27日,该公司对《中国企业家》表示:“暂无回应”。

看完今年315晚会后,我有如下观后感:

第一:互联网不再是重灾区,说明新经济特别是新消费已成社会基础设施。

汇丰研究认为,(来自平安体系内的)新任首席执行官可以帮助平安好医生协同母公司平安集团的资源。

朋友圈有人说,现在企业对315晚会已经不怎么在乎了,因为越来越多人不看电视,这就是大错特错了,央视早已完成新媒体转型,315晚会也会得到大量媒体全网深度“轰炸式”报道,其影响力绝对不能小视,说全网关注不夸张,要不很多大公司不会严阵以待。

不可否认,互联网用户的记忆是非常短暂的,明天或者后天他们的注意力会别的事情吸引,往往不会因为某品牌登陆315晚会就将其拉黑,品牌业绩也可能不会受太大影响。很多上过315晚会的品牌在整治问题后,现在依然活得很好。 

虽然平安好医生一直在多元收费模式上进行探索,但目前平安好医生仍未实现盈利。财报显示,平安好医生2019年营收50.65亿元,亏损7.47亿元。而阿里健康2020财年(2019年4月1日~2020年3月31日)营收为96亿元,亏损1570万元。

同时,以差异化供应链为支撑,云集在推动各项财务指标持续稳健的前提下,开始进入一个全新的增长周期。

按照好医生药业在诉讼环节提供的资料:“好医生”商标自从2002年9月由该公司获得核准注册,持续在人用药等商品上使用,并持续进行广告宣传。2010年10月,“好医生”被国家工商行政管理总局商标评审委员会认定为驰名商标。

曾被媒体点名的互联网广告平台不少,比如有一次互动百科被315晚会点名,也是广告引发的问题,互联网广告是现实世界的映射,平台如果不严加审核、不做好广告生态建设,翻车是迟早的事情,惟愿趣头条可以像其声明一样,“充分意识到在平台广告生态管理方面仍有诸多不足”后,治理好广告生态。

围绕差异化供应链,平台业务转型进入快车道,在平台自身不断变轻的同时,降本增效也得以延续。

北京中医药大学法律系医药卫生法学副教授邓勇指出,“原则上,在最高法作出再审决定前,不影响本案已生效判决的执行。但在执行期间,平安健康可视其需要向最高法提供担保,申请暂缓执行。若经申请执行人即好医生药业同意,最高法可决定暂缓执行及暂缓执行的期限。在这期间,平安健康可暂时不对平安好医生APP进行改名。”

在行政立法方面,抓紧制定反映党和国家事业发展要求、完善国家治理现代化急需、满足人民对美好生活新期待必备的制度。完善行政立法体制机制,扩大立法公众参与,探索建立行政立法基层联系点。加大备案审查工作力度,创新备案审查机制。

商城业务发展迅猛,平台降本增效常态化

在9月22日的开放日活动上,平安集团联席CEO陈心颖表示:“过去10年(平安集团)投资了100多家医疗公司,我们从事医疗科技的研发人员有3万多人。”

在反映平台交易活跃度的会员方面,财报显示,截至2020年6月30日,过去12个月的交易会员为1220万,环比实现了稳步增长。由于公司自2020年1月以来不断完善会员注册制度,交易会员人数也持续增加。

2018年4月,好医生药业在成都中院(成都市中级人民法院)对平安健康提起商标侵权诉讼,认为平安健康在经营过程中不断突出“好医生”,构成侵犯商标权。成都中院和四川高院(四川省高级人民法院)审理此案后,均要求平安健康立即停止侵权。

同时,陈心颖还表示:“医疗生态圈被视为平安集团5个生态圈当中最重要的一个。目前有12个实体单位在围绕这个生态圈展开业务。”

自2017年后,平安加码了在医疗领域的投资,初步形成了今天的平安好医生、平安医保科技、平安智慧医疗、平安医疗科技研究院、户田研究院、平安医院管理团队等12家实体单位的医疗布局。

尽管如此,在陈心颖看来,中国每年有6万亿元的医疗支出。未来10年,到2030年会达到16万亿元,医疗市场发展潜力非常巨大。而平安好医生也在向外界传递乐观态度,“未来,我们将打造成中国规模最大、模式最领先、竞争壁垒最坚实的互联网医疗服务平台”。

互联网品牌占据半边天,侧面说明互联网消费的举足轻重,当时,“互联网+”甚嚣尘上,很多新消费模式在发展初期,存在不少这样那样的问题。

8月20日,方蔚豪在平安好医生中期业绩会上,多次提及(与兄弟单位)“协同”。他还表示,平安好医生的长期目标是要建立在企业端、保险端的资源优势,打造长期的综合竞争优势。目前平安好医生与商业保险的合作及会员制产品仍是其核心业务板块——在线医疗的主要收入来源。

此外,司法部还将持续开展法治政府建设示范创建活动和法治政府建设督察,严格落实重大行政决策程序制度,健全行政执法监督体制机制。进一步完善统一刑罚执行制度,严格规范“有权人”“有钱人”减刑、假释和暂予监外执行,健全执行案件办理责任制,持续推进刑罚执行一体化建设。

平安集团究竟投资了多少医疗企业?

2020年第二季度,云集于去年10月推出的“超品计划”持续扩容,为消费者提供了种类更丰富的高品质、高颜值、高性价比的商品,受到平台用户火热追捧。